歷史異動條文

友善列印

一、勞動部勞動基金運用局（以下簡稱基金運用局）受衛生福利部委託辦
    理國民年金保險基金（以下簡稱本基金）運用管理事宜，特訂定本要
    點。

四、本國貨幣存放於金融機構之規定如下：
（一）依中華民國法令設立營業之以下機構：
      1.中央銀行。
      2.已加入中央存款保險公司之公民營銀行。
      3.中華郵政股份有限公司。
      4.公民營信託投資公司。
      5.外國銀行在臺分行。
（二）信用評等應符合下列之一：
      1.經 Standard & Poor’s Corp. 評定，長期債務信用評等達 BBB
        - 等級以上。
      2.經 Moody’s Investors Service 評定，長期債務信用評等達 B
        aa3 等級以上。
      3.經 Fitch Ratings Ltd. 評定，長期債務信用評等達 BBB- 等級
        以上。
      4.經中華信用評等股份有限公司評定，長期債務信用評等達 twBBB
        等級以上。
      5.經澳洲商惠譽國際信用評等股份有限公司臺灣分公司評定，長期
        債務信用評等達 BBB（twn） 等級以上。
（三）自行運用部位應以信用評等訂定存款之額度。但中央銀行、公營銀
      行及中華郵政股份有限公司存放之金額，不受存款額度之限制。

七、投資國內外權益證券，其規定如下：
（一）投資國內外權益證券包含上市、上櫃之股票、現金增資股票、初次
      承銷股票及存託憑證等具直接或間接持有股東權益之有價證券。
（二）投資國內外權益證券，應考量其產業前景、經營管理績效、財（業
      ）務狀況及股利政策等基本面因素，以獲取配股、配息或資本利得
      為原則。
（三）投資權益證券前，投資單位應制定投資權限、額度等相關作業規定
      。

九、投資國內外短期票券，其規定如下：
（一）可投資之種類如下：
      1.國內：
     （1）國庫券。
     （2）中央銀行儲蓄券。
     （3）銀行之承兌匯票。
     （4）金融機構保證或免保證商業本票。
     （5）金融機構所發行之可轉讓定期存單。
      2.國外：
     （1）國庫券。
     （2）可轉讓定期存單。
     （3）銀行之承兌匯票。
     （4）商業本票。
（二）投資國內外短期票券之保證、承兌金融機構或發行者信用評等等級
      應符合下列情形之一（外商銀行在臺分支機構以其總行信用評等為
      準）：
      1.經 Standard & Poor’s Corp. 評定，短期債務信用評等達 A-3
        等級以上。
      2.經 Moody’s Investors Service 評定，短期債務信用評等達 P
        -3  等級以上。
      3.經 Fitch Ratings Ltd. 評定，短期債務信用評等達 F3 等級以
        上。
      4.經中華信用評等股份有限公司評定，短期債務信用評等達 twA-3
        等級以上。
      5.經澳洲商惠譽國際信用評等股份有限公司臺灣分公司評定，短期
        債務信用評等達 F3（twn）等級以上。
（三）投資國內免保證商業本票及保證、承兌金融機構信用評等等級不符
      合第二款規定，但發行公司信用評等符合者，其總額不得超過投資
      當時本基金運用總額百分之五。公營事業機構發行者不在此限。
（四）投資國內由同一金融機構保證之商業本票，餘額不得超過投資當時
      該金融機構已保證之商業本票總額度百分之十；投資同一發行公司
      免保證之商業本票，其餘額不得超過投資當時該發行公司流通在外
      餘額百分之十。

十、投資短期票券以外之國內外債務證券，其規定如下：
（一）該債務證券或保證金融機構或發行者之信用評等等級，應符合下列
      情形之一。但國內債券為公營事業機構發行或保證機構為公營銀行
      者，得不受信用評等之限制：
      1.經 Standard & Poor’s Corp. 評定，長期債務信用評等達 BBB
        - 等級以上。
      2.經 Moody’s Investors Service 評定，長期債務信用評等達 B
        aa3 等級以上。
      3.經 Fitch Ratings Ltd. 評定，長期債務信用評等達 BBB- 等級
        以上。
      4.經中華信用評等股份有限公司評定，長期債務信用評等達 twBBB
        - 等級以上。
      5.經澳洲商惠譽國際信用評等股份有限公司臺灣分公司評定，長期
        債務信用評等達 BBB-（twn）等級以上。
（二）投資於私募之國內金融債券、公司債、資產受益證券及資產基礎證
      券時，投資單位須先提出評估報告，並按相關授權限額與風險控管
      程序進行投資。
（三）投資國外債務證券前，投資單位應訂定部位限制、持有年限、授權
      額度等相關原則。
（四）投資國內可轉換公司債及附認股權公司債，該債務證券或保證金融
      機構或發行者，無第一款所定信用評等公司之長期債務信用評等時
      ，得以國內金融機構常用之其他信用評等指標評估，其長期債務信
      用評等應達第一款第四目及第五目之相當等級以上。
（五）投資可轉換公司債與附認股權公司債以轉換其所表彰權益證券為目
      的者，不適用本點信用評等有關規定，惟其表彰之權益證券應與本
      基金已投資權益證券合併計算總金額或總數額。

十一、投資國內公開募集或私募之證券投資信託基金、期貨信託基金之受
      益憑證、共同信託基金受益證券或集合信託商品前，除法令另有規
      定外，應根據其績效穩定度、市場流動性、風險值、市場常用指標
      或其他基金評比機構所發表基金排名等提出評估報告後，並按相關
      授權限額與風險控管程序進行投資。